후연 황제 모용수와 전진 황제 부견 그리고 동진의 권신 환온이 이 책의 주요 등장인물로서, 모용수를 도와 연나라를 세운 고구려인 포로 출신 고진과 역시 고구려 포로의 후손으로 후연의 마지막 황제가 된 고운의 활약상이 박진감 넘치게 전개된다. 중국역사상 가장 혼란했던 오호 16국 시대 중에서 연나라 모용황이 고구려를 침공한 342년부터 모용씨가 망할 때까지 70년 동안 중국 대략과 한반도에서 일어난 역사적 사건들이 그 배경으로, 이 외에도 고구려와 백제의 대결과 중국 사서에 기록된 백제의 요서진 출설과 광개토왕 비문에 기록된 광개토대왕과 후연의 대결에 대해서도 매우 생생하게 다루었다.
